風(fēng)投 來源：北京商報(bào) 2020-09-01 08:33:14
六大行“中考”成績(jī)單悉數(shù)出爐，在疫情沖擊下，國有大行歸母凈利潤紛紛滑坡，合計(jì)同比少賺700億元。與此同時(shí)，六大行的凈息差均有不同程度收窄，且各行不良率也均出現(xiàn)了上漲。對(duì)于凈利滑坡的原因，以及如何應(yīng)對(duì)凈息差收窄及不良增長是否可控等問題，8月31日，中農(nóng)工建四大行召開中報(bào)業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)，管理層一一作出回應(yīng)。
凈息差仍存下行壓力
據(jù)北京商報(bào)記者統(tǒng)計(jì)，六大國有行上半年合計(jì)實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤5663.3億元，較去年同期減少約714.14億元。六大國有銀行中，除郵儲(chǔ)銀行歸母凈利潤同比下滑9.96%之外，其余五行歸母凈利潤均呈現(xiàn)兩位數(shù)的負(fù)增長，其中，交通銀行凈利潤同比下滑最多，降幅為14.61%。
對(duì)于利潤負(fù)增長，各行高管紛紛表示是疫情影響、主動(dòng)讓利、增提撥備等多因素疊加的結(jié)果。談及拉低該行盈利增長的因素，農(nóng)業(yè)銀行行長張青松在業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上回應(yīng)稱，一是銀行凈息差處于下行通道，二是銀行加大了撥備計(jì)提。
六大行凈息差均有不同程度收窄，其中，工行降幅最大，同比下降0.16個(gè)百分點(diǎn)，建設(shè)銀行和郵儲(chǔ)銀行均下滑0.13個(gè)百分點(diǎn)，其余三家銀行下滑區(qū)間在0.01-0.05個(gè)百分點(diǎn)之間。
“盡管凈息差有一個(gè)逐漸下行的趨勢(shì)，并且可能這個(gè)壓力還會(huì)持續(xù)一段時(shí)間，但我們認(rèn)為，總體上下行程度非?？煽兀y行能夠通過精細(xì)化管理、數(shù)字化經(jīng)營等方面的努力，將凈息差保持在行業(yè)比較合理的一個(gè)水平上，并且仍然是一個(gè)有競(jìng)爭(zhēng)力的水平。”建設(shè)銀行副行長紀(jì)志宏在業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上如是說。
談及未來的盈利增速如何表現(xiàn)，張青松稱，下半年或者短期來看，在不斷復(fù)雜的外部環(huán)境以及疫情防控常態(tài)化等因素影響下，農(nóng)行的盈利增速不可避免地面臨進(jìn)一步下行的壓力。一是凈息差仍然存在下行壓力，二是手續(xù)費(fèi)收入增長面臨較大的壓力，三是隨著不良貸款延遲暴露，農(nóng)行有需要還會(huì)繼續(xù)增提撥備，也會(huì)對(duì)當(dāng)期的盈利增長產(chǎn)生壓力。
普惠貸款量增價(jià)降
“大行承擔(dān)一定的社會(huì)責(zé)任，相對(duì)來說讓利的幅度相比中小銀行會(huì)更大一些，更多地體現(xiàn)在利息收入的減少和減費(fèi)讓利方面。”華西證券銀行首席分析師劉志平說。工商銀行行長谷澍也指出，該行上半年利潤出現(xiàn)同比下降，是支持疫情防控、加大向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)讓利、加快風(fēng)險(xiǎn)化解的結(jié)果。
銀保監(jiān)會(huì)最新數(shù)據(jù)顯示，今年前7個(gè)月銀行業(yè)已向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)讓利8700多億元。例如，2020年6月末，工行普惠型小微企業(yè)貸款余額比年初增加1684.08億元，增長35.7%，當(dāng)年累放貸款平均利率為4.15%，比上年下降37個(gè)基點(diǎn);建行上半年普惠貸款新增2958億元，新發(fā)普惠貸款的平均利率為4.41%，同比下降63個(gè)基點(diǎn)……
雖然讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)短時(shí)影響了銀行收入，不過業(yè)內(nèi)認(rèn)為，讓利也將反哺銀行自身。在谷澍看來，金融和實(shí)體經(jīng)濟(jì)是共生共榮共擔(dān)風(fēng)雨的關(guān)系，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)也是防范金融風(fēng)險(xiǎn)的根本舉措，幫助企業(yè)平穩(wěn)渡過當(dāng)前的經(jīng)營困難，不僅是在幫企業(yè)，同時(shí)也有利于銀行自身保全資產(chǎn)，平滑風(fēng)險(xiǎn)曲線。
在減費(fèi)讓利的同時(shí)，如何保持自身經(jīng)營的可持續(xù)發(fā)展也成為市場(chǎng)關(guān)注的熱點(diǎn)話題。谷澍回應(yīng)稱，對(duì)此工行一是不斷地鞏固客戶和科技優(yōu)勢(shì)，二是上半年未雨綢繆，比較明顯地增加撥備力度，以應(yīng)對(duì)未來經(jīng)濟(jì)的不確定性。
不良貸款集體“雙升”
受新冠肺炎疫情等因素的影響，中小微企業(yè)經(jīng)營慘淡，風(fēng)險(xiǎn)加速暴露，由此產(chǎn)生的不良資產(chǎn)也開始大規(guī)模增加，銀行資產(chǎn)質(zhì)量承壓較為明顯。今年上半年，國有六大行不良貸款率全部上升，不良貸款余額也集體增加。中國銀行、農(nóng)業(yè)銀行、工商銀行、建設(shè)銀行不良貸款率分別為1.42%、1.43%、1.5%，1.49%，較去年末分別上升0.05個(gè)、0.03個(gè)、0.07個(gè)、0.07個(gè)百分點(diǎn)。
交通銀行的不良貸款率最高為1.68%，較去年末上升0.21個(gè)百分點(diǎn);交通銀行在半年報(bào)中解釋稱，受新冠肺炎疫情等因素影響，部分客戶風(fēng)險(xiǎn)加速暴露，該行信貸資產(chǎn)質(zhì)量承壓較為明顯;而郵儲(chǔ)銀行不良貸款率最低為0.89%，較去年末上升0.03個(gè)百分點(diǎn)。
建設(shè)銀行首席風(fēng)險(xiǎn)官靳彥民在該行的業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上預(yù)判，“未來不良貸款率仍將繼續(xù)釋放，不過幅度不會(huì)如上半年激烈，料將維持至明年上半年，預(yù)計(jì)不良貸款率及余額將會(huì)保持平穩(wěn)或小幅上升，對(duì)盈利表現(xiàn)將有影響”。
在蘇寧金融研究院高級(jí)研究員陶金看來，不良貸款率上升，并非因?yàn)榱笮械娘L(fēng)控能力下滑，主要是因?yàn)樯习肽暌咔橛绊懞秃暧^信貸政策的雙重作用，即疫情導(dǎo)致實(shí)體經(jīng)濟(jì)財(cái)務(wù)和現(xiàn)金流狀況惡化，導(dǎo)致了前期貸款的客戶還款能力下滑等因素的影響。未來銀行讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)仍然是政策和行業(yè)發(fā)展的主旋律，對(duì)國有大行來說，應(yīng)及時(shí)用好規(guī)模經(jīng)濟(jì)、各類資源稟賦優(yōu)勢(shì)以及央行的流動(dòng)性操作對(duì)手行身份，利用平臺(tái)和金融科技，在企業(yè)客戶違約風(fēng)險(xiǎn)之外，先把交易和操作風(fēng)險(xiǎn)降下來。
數(shù)字化轉(zhuǎn)型競(jìng)賽
今年上半年，為支持疫情防控，銀行開始將目光從線下轉(zhuǎn)至線上，不斷強(qiáng)化手機(jī)銀行、網(wǎng)上銀行等渠道金融服務(wù)，減少客戶不必要的出行，“非接觸銀行”服務(wù)理念迎來爆發(fā)式增長。
建設(shè)銀行行長劉桂平在該行業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上直言，上半年建設(shè)銀行順應(yīng)數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)，積極探索數(shù)字化經(jīng)營模式。零售業(yè)務(wù)的價(jià)值貢獻(xiàn)提升，零售業(yè)務(wù)的利潤占比突破50%，最大零售信貸銀行地位更加鞏固。中國銀行主要加快重點(diǎn)領(lǐng)域數(shù)字化轉(zhuǎn)型，據(jù)中國銀行行長王江介紹，該行手機(jī)銀行實(shí)現(xiàn)從交易平臺(tái)向綜合服務(wù)平臺(tái)轉(zhuǎn)型，涵蓋200多項(xiàng)數(shù)字化金融服務(wù)。簽約客戶1.94億戶，較去年末增長7%。
對(duì)商業(yè)銀行來說，數(shù)字化轉(zhuǎn)型勢(shì)不可擋，依托龐大的獲客渠道和頂流的國有大行儼然走在前列，但需要看到，我國數(shù)字化轉(zhuǎn)型道路依然處于探索階段，“領(lǐng)頭雁”們?cè)鯓幼龀鲎顑?yōu)效果仍有待觀察。
麻袋研究院高級(jí)研究員蘇筱芮在接受北京商報(bào)記者采訪時(shí)表示，首先是獲客層面，流量渠道已成為各大行發(fā)展線上的兵家必爭(zhēng)之地。與外部流量巨頭合作固然是一種思路，但面臨日益上升的獲客成本，國有大行應(yīng)當(dāng)居安思危，注重培養(yǎng)扶植自有渠道，例如借助線下網(wǎng)點(diǎn)優(yōu)勢(shì)，引導(dǎo)客戶熟悉和逐步使用線上App、網(wǎng)銀等，此外，建立數(shù)字生活平臺(tái)也是目前積聚流量的一個(gè)重要方向。
“其次，運(yùn)營層面，獲客之后是黏客，國有大行需要擁有用戶服務(wù)意識(shí)，可以嘗試做社區(qū)、做內(nèi)容，加緊擁抱市場(chǎng)，不能因循守舊‘吃老本’。”蘇筱芮進(jìn)一步指出，“最后在產(chǎn)品與技術(shù)層面，應(yīng)以客戶需求為導(dǎo)向，抓住客戶在金融服務(wù)領(lǐng)域的痛點(diǎn)，通過流程優(yōu)化、加強(qiáng)研發(fā)等提升客戶體驗(yàn)。運(yùn)營是做品牌，而產(chǎn)品與技術(shù)是做口碑，只有具備良好的體驗(yàn)、過硬的技術(shù)實(shí)力，才能夠?yàn)榭蛻袅舸娲蛳聢?jiān)實(shí)根基。”(記者 孟凡霞 馬嫡 宋亦桐)
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